经济观察报 记者 老盈盈  银行三季报陆续披露，经济观察报记者梳理发现，虽然银行不良贷款率普遍下降，但受房地产等行业信用风险的影响，一些银行关注类贷款不良有抬头的迹象。

今年以来，宝能，华夏幸福、恒大、花样年等房地产企业流动性紧张，出现债务逾期问题，也引发市场对于银行不良风险的关注。房地产企业风险敞口有多大？银行采取哪些风控措施，来防范化解地产企业的存量以及新增业务的风险？

有银行表示，对增量的房地产风险主要是把控，对存量的房地产业务主要做风险排查。继续实行房地产行业白名单制和行业、客户限额管理，聚焦中心城市和战略客户，持续调整房地产客户及区域资产结构，对房地产业务及项目资金监管情况、房地产上下游产业链继续进行全面排查和持续跟踪，并根据具体风险情况逐笔充分计提拨备。

部分风险指标抬头

从三季度披露业绩的银行来看，无论国有大行、股份行和中小银行不良普遍降低，拨备覆盖率提高。农行不良贷款率1.48%，比上年末下降0.09个百分点；拨备覆盖率288.04%，比上年末上升27.40个百分点。邮储银行不良贷款率0.82%，较上年末下降0.06个百分点；拨备覆盖率422.70%，较上年末上升14.64个百分点。

股份行中，中信银行不良贷款率1.48%，较上年末下降0.16个百分点，拨备覆盖率184.60%，较上年末上升12.92个百分点；兴业银行公司不良贷款余额481.99亿元，较期初减少14.57亿元，不良贷款率1.12%，较期初下降0.13个百分点。平安银行不良贷款率1.05%，较上年末下降0.13个百分点；拨备覆盖率268.35%，较上年末上升66.95个百分点；逾期60天以上贷款拨备覆盖率330.46%，较上年末上升110.68个百分点；逾期90天以上贷款拨备覆盖率370.18%，较上年末上升101.44个百分点。

中小型银行中，2021年9月末，上海银行不良贷款率为1.19%，较上年末下降0.03个百分点；拨备覆盖率为331.77%，较上年末提高10.39个百分点；成都银行不良贷款率1.06%，较上年末下降0.31个百分点，拨备覆盖率387.41%，较上年末增长93.98个百分点。长沙银行不良贷款率1.20%，较年初下降0.01个百分点，拨备覆盖率297.92%，较年初有所上升。

但也有银行一些不良指标有抬头的迹象。例如兴业银行关注类贷款余额633.83亿元，较期初增加89.76亿元，关注类贷款占比1.47%，较期初上升0.10个百分点。兴业银行表示，部分借款人因资金链紧张产生逾期欠息，导致关注类贷款有所增加。招行关注贷款余额450.32亿元，较上年末增加43.16亿元，关注贷款率0.82%，较上年末上升0.01个百分点。招行表示，受部分房地产企业信用风险暴露影响，截至2021年9月30日，该行对公房地产不良贷款率1.29%，较上年末上升1.06个百分点。

受到房地产企业资金链紧张影响的还有平安银行。平安银行三季度业绩显示，关注类贷款占比1.37%，较上年末上升0.26个百分点。对此，平安银行副行长郭世邦在10月21日举办的对公暨风险开放日上回应称，三季度关注类贷款有所上升，主要是因为宝能出现流动性问题，宝能的贷款目前划入关注类，还没有全部进入逾期。

郭世邦称，宝能所有的授信都有足额抵押物，抵押物主要是在深圳，杭州也有一部分。根据银行侦查，抵押房产都已经竣工交付，所以不存在烂尾的风险，而且已经对宝能不良贷款进行足额拨备，未来贷款回收后将会回补银行的拨备和利润。“针对宝能集团，我们已经制定了多项的化解处置策略，到目前来讲也取得了一些成效。市政府已成立化解宝能金融风险专班，加快宝能资产转让和风险化解。”郭世邦说道。

如何防范风险

标普信用评级分析师邹雪飞认为，最近恒大等房地产公司出现的流动性问题局限于个别企业，对国内银行业并无严重负面影响，银行业的房地产业风险总体可控。

“房地产行业运行的逻辑，我觉得已经发生了变化。在行业调控的背景下，高杠杆、高负债、高周转的经营模式后续将难以为继，行业性的缩表、降杠杆应该是新常态。”招行副行长兼首席风险官朱江涛在招行三季度业绩交流会上表示，针对承担信用风险的房地产授信业务，招行将继续实施行业限额和客户限额管理，聚焦中心城市和战略客户，持续调整房地产客户及区域资产结构，对房地产业务及项目资金监管情况、房地产上下游产业链继续进行全面排查和持续跟踪，并根据具体风险情况逐笔充分计提拨备。

经济观察报记者从在招行三季度业绩交流会上了解到，招行的房地产行业资产质量，承担信用风险的有5203.92亿元资产，其中大部分是贷款，自营非标投资和自营债券投资等不到1000亿，占比较小。朱江涛称，从监测的情况来看，资产质量总体可控，但是整体风险后续可能还会承压。

关于房地产开发贷，招行风险管理部总经理厉明东表示，招行对公开发贷的投向一贯坚持“优选客户、优选区域，聚焦开发贷并严格管理”的原则。目前，招行在开发贷的投向上强调项目的自偿性，并且严格对房地产开发贷款进行封闭的管理。从整个区域的投向上看，有八成的项目集中在一、二线城市，所以在区域的结构上，招行的房地产开发贷质量会持续保持相对稳健。在开发贷项目选择上，集中在一、二线城市的刚需和改善型住宅，和国家政策的投向基本保持一致，在积极满足刚需住房融资需求的同时，也保持整个项目的自偿现金流的稳定。

平安银行会采取哪些具体的风控措施，来防范化解地产企业的存量以及新增业务的风险？郭世邦表示，严格控制房地产贷款规模占比的同时，加强房地产贷款的风险管控。重点是以下这三方面，首先继续实行名单制。2017年初，平安银行开始全面实施房地产名单制，每半年更新一次房地产名单，成为客户授信的关键指标。他还说，由于提前预判预警风险，合作的11家企业中，有8家因为早预警，抖客网，早发现早退出了，没有发生损失，剩下的三家虽然踩雷了，但是在风险暴露前已提前大幅压降业务规模。其次在城市分析模型方面，重点选择人口净流入、有产业支撑力比较强的城市，项目重点选择有区位优势，尤其是销售前景好，计划周期短的项目。“我们对增量的房地产风险主要是把控，而另一方面，对存量的房地产业务是做风险排查，最近排查已经全部结束了，然后后面可能还要重点做实投后管理，同时升级资金封闭管理的要求。因为最近我们发现资金监管也容易出问题，过去大家可能都没有想过这个事情，所以在这块我们要把它做扎实。”郭世邦称。

对于个别高风险房地产企业造成的银行不良影响，邹雪飞认为银行的最终损失可控。银行的房地产贷款往往具有充足的风险缓释措施，特别是土地等抵押物。在国内地价、房价总体稳定的情况下，银行业房地产不良贷款最终信用损失可控。如果个别房地产贷款形成不良，必然需提高相应的贷款损失准备，这会提高银行今年和明年的信用成本。结合尚未完全消化的疫情带来的中小微企业信用损失，其他行业高风险高杠杆私营企业的信用损失，部分国企僵尸企业的信用损失，以及地方银行隐形债务问题的潜在风险，2022年银行业，特别是一些中小银行，拨备压力将继续存在。