编者按：7月26日，四川沃文特生物工程股份有限公司(以下简称“沃文特”)将首发上会，保荐机构为国金证券股份有限公司，保荐代表人为王俊、姚连军。沃文特拟在深交所创业板上市，公开发行新股数量不超过1431.5889万股，占公司发行后总股本的比例不低于25%。公司拟募集资金5.31亿元，分别用于体外诊断仪器及试剂研发中心建设项目、体外诊断试剂生产基地建设项目(二期)、营销网络及信息化系统建设项目、补充流动资金。

　　沃文特的业绩呈螺旋式增长。2018年、2019年、2020年、2021年，沃文特的营业收入分别为27,632.11万元、38,656.30万元、37,884.05万元、47,890.43万元；归属于母公司所有者的净利润分别为3,901.63万元、6,648.94万元、5,323.05万元、7,584.90万元；扣除非经常损益后归属于母公司所有者的净利润分别为3,724.33万元、6,635.69万元、5,610.67万元、6,873.12万元。

　　2018年至2021年，沃文特销售商品、提供劳务收到的现金分别为31,917.67万元、38,128.72万元、42,443.31万元、53,603.02万元；经营活动产生的现金流量净额分别为2,821.51万元、5,706.57万元、6,825.82万元、7,147.95万元。

　　2022年1-3月，沃文特实现营业收入12,418.33万元，同比增长16.82%；实现归属于母公司股东的净利润1,207.06万元，同比减少15.95%；实现扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润1,138.54万元，同比减少19.11%；经营活动产生的现金流量净额为-3,144.30万元，上年同期为-659.60万元。

　　公司预计2022年1-6月营业收入为25,932.82万元至26,596.54万元，同比增长17.98%至21.00%；预计归母净利润为2,762.09万元至3,123.75万元，同比变动-25.85%至-16.14%；预计扣非后归母净利润为3,043.09万元至3,404.75万元，同比变动-15.36%至-5.31%。

　　2019年至2021年，沃文特综合毛利率分别为50.60%、52.94%和53.48%，主营业务毛利率分别为50.72%、53.09%和53.54%，同行业公司主营业务毛利率平均值分别为62.22%、60.39%、65.43%。其中，爱威科技主营业务毛利率分别为67.17%、59.00%、58.81%；九强生物主营业务毛利率分别为68.74%、61.45%、72.05%；亚辉龙主营业务毛利率分别为50.74%、60.71%、57.22%。沃文特的主营业务毛利率在同行业公司中垫底。

　　报告期内，公司代理产品业务收入分别为25,417.08万元、19,678.28万元和23,592.01万元，占主营业务收入的比重分别为66.08%、52.27%和49.49%。美国贝克曼产品的销售收入占沃文特代理产品收入的比重过半，2019年至2021年，美国贝克曼销售收入分别为15,483.80万元、12,338.03万元、12,529.78万元，占代理收入的比例分别为60.92%、62.70%、53.11%。

　　报告期内，公司四川省内市场销售收入分别为31,861.15万元、26,931.11万元和32,413.45万元，占主营业务收入的比重分别为82.83%、71.54%和67.99%，销售区域相对集中主要是代理产品的销售主要集中在四川省。

　　沃文特的应收账款连升。报告期各期末，抖客网，沃文特应收账款账面余额分别为17,101.37万元、18,146.75万元、20,320.92万元，占当期营业收入的比例分别为44.24%、47.90%、42.43%；应收账款账面价值分别为16,116.84万元、17,003.16万元和18,734.56万元，占当期期末流动资产余额的比例分别为55.94%、48.34%和53.28%。

　　截至2019年末、2020年末、2021年末，沃文特账龄1年以上应收账款余额分别为634.39万元、2474.64万元、2361.08万元，期后回款率分别为88.61%、81.62%、20.51%。

　　沃文特的应收账款周转率低于同行业公司平均值。2019年至2021年，公司应收账款周转率分别为2.79次/年、2.29次/年、2.68次/年，同行业公司应收账款周转率平均值分别为7.85次/年、7.62次/年、9.33次/年。

　　截至2021年12月31日，公司无已背书或贴现且尚未到期的票据。

　　报告期内，沃文特共受到3次有关主管部门的公告。2020年5月22日，国家药监局发布《国家药监局关于发布国家医疗器械监督抽检结果的通报》(第2号)(2020年第34号)，通报沃文特技术生产的葡萄糖测定试剂盒1批次产品，涉及线性不符合标准规定；2020年6月8日至2020年6月9日，四川省药品监督管理局对沃文特技术进行了医疗器械飞行检查工作，并于2020年8月17日发布《四川省药品监督管理局关于2020年上半年医疗器械飞行检查情况的通告》(2020年第13号)，通告对沃文特技术的检查结果为限期整改；2020年8月3日，重庆医疗器械质量检验中心出具了编号为“SCY200866”《检验报告》，报告显示所检测的由沃文特技术生产的《脂肪酶测定试剂盒(甲基试卤灵底物法)》(川械注准20162400124)的检验结论为外观不符合要求。

　　截至招股说明书签署日，沃文特存在5项尚未了结的诉讼，均为2020年1月8日在成都市高新西区西芯大道6号四川博力科技园内发生火灾导致出租方和承租方财产受损，而产生的损害赔偿纠纷。虽然火灾是因为线路故障引起，但线路起火点位于公司租赁仓库的吊顶上部，出租方及其他承租方将公司作为被告、或被告之一向法院提起诉讼，要求公司赔偿火灾造成的财产损失。

　　根据司法鉴定结果，因火灾而造成原告产生的损失为2114.53万元，公司及子公司沃文特技术的损失为150.04万元。公司预估本火灾案件公司可能承担20%的赔偿责任，财产损失赔偿金额为302.88万元，同时计提预计负债302.88万元。2022年6月，四川省成都市中级人民法院已对上述案件作出二审判决，由出租方承担60%的赔偿责任，公司承担40%的赔偿责任。公司拟向省高院申请再审上述案件。

　　体外诊断仪器研发企业拟创业板IPO 募资5.31亿

　　沃文特主营业务为从事体外诊断仪器、试剂和耗材的研发、生产和销售及非自产体外诊断产品的代理业务，是一家致力于为医学检验提供自动化检验解决方案和诊断产品的创新型企业。

　　张其胜、杨龙贤和唐前成为公司共同创始人，为保持公司长期稳定发展和重大事项决策一致性，上述三人已签署《一致行动协议》及《关于<一致行动协议>之补充协议》，约定各方为一致行动人。张其胜、杨龙贤和唐前成分别直接持有公司33.17%、22.25%和22.25%的股份，张其胜通过成都恒冠间接控制公司7.45%的股份，三人合计控制公司85.13%的股份。综上，公司控股股东、实际控制人为张其胜、杨龙贤和唐前成。

　　沃文特拟在深交所创业板上市，公开发行新股数量不超过1431.5889万股，占公司发行后总股本的比例不低于25%。本次发行全部为新股，公司原股东在本次发行中不公开发售股份。本次发行的保荐机构为国金证券股份有限公司，保荐代表人为王俊、姚连军。

　　公司拟募集资金5.31亿元，其中1.97亿元用于体外诊断仪器及试剂研发中心建设项目，8494.21万元用于体外诊断试剂生产基地建设项目(二期)，9940.11万元用于营销网络及信息化系统建设项目，1.50亿元用于补充流动资金。

   预计今年上半年净利润下降

　　2018年、2019年、2020年、2021年，沃文特的营业收入分别为27,632.11万元、38,656.30万元、37,884.05万元、47,890.43万元；归属于母公司所有者的净利润分别为3,901.63万元、6,648.94万元、5,323.05万元、7,584.90万元；扣除非经常损益后归属于母公司所有者的净利润分别为3,724.33万元、6,635.69万元、5,610.67万元、6,873.12万元。