行情回顾：

　　周二，上证指数报3264.87点，下跌0.32%，成交额4942.40亿。深证成指报11149.01点，下跌1.48%，成交额6396.94亿。创业板指报2259.19点，下跌1.83%，成交额2942.91亿。总体上个股跌多涨少，两市超4000只个股下跌。两市合计成交11339.34亿，较上个交易日放量505亿。盘面上，手机游戏、银行、传媒、AIGC等板块涨幅居前，CRO、CPO、小金属、存储芯片等板块跌幅居前。北向资金全天净卖出49.17亿元，其中沪股通净卖出16.44亿元，深股通净卖出32.73亿元。

　　外围方面，美股三大指数低开低走集体收跌，道指跌1.01%，纳指跌1.98%，标普500指数跌1.58%，有色金属板块跌幅居前，能源化工等板块走低，科技股普遍下跌，亚马逊、英伟达跌超3%，Meta Platforms、微软跌超2%。第一共和银行绩后大幅收跌49.2%，盘中股价曾创下历史新低。热门中概股普跌，网易跌超6%，腾讯音乐、小鹏汽车等跌超4%。

　　4月25日，据媒体消息，美国总统拜登宣布开始竞选连任美国总统。现年80岁的拜登在社交媒体上发文称：“每一代人都要经历为民主和自由挺身而出的时刻，我相信现在是我们的时刻，这就是我竞选连任美国总统的原因，让我们一起完成这个工作。”

　　重要消息：

　　1、自然资源部部长王广华4月25日在全国自然资源和不动产确权登记工作会议上宣布，我国全面实现不动产统一登记。这意味着经过十年努力，从分散到统一，从城市房屋到农村宅基地，从不动产到自然资源，覆盖所有国土空间，涵盖所有不动产物权的不动产统一登记制度全面建立。“不动产登记有利于房地产长效机制的有效落地，这一政策是房地产调控从之前的交易环节调控转变到存量环节调控的重要标志性事件，对市场的影响会比较大。”中原地产首席分析师张大伟表示。

　　2、国务院办公厅发布关于推动外贸稳规模优结构的意见。其中提到，进一步扩大跨境贸易人民币结算规模。意见还提出，稳定和扩大重点产品进出口规模，培育汽车出口优势；推进贸易数字化，培育服务中小微外贸企业的第三方综合数字化解决方案供应商；推动跨境电商健康持续创新发展；妥善应对国外不合理贸易限制措施；想方设法稳住对发达经济体出口，引导企业深入开拓发展中国家市场和东盟等区域市场等。

　　3、近日，国务院办公厅发布关于推动外贸稳规模优结构的意见，其中提出强化贸易促进拓展市场、稳定和扩大重点产品进出口规模、加大财政金融支持力度等五方面共18条意见。稳定和扩大重点产品进出口规模方面，意见提出，培育汽车出口优势等。

　　4、4月25日，外交部发言人毛宁主持例行记者会，宣布为进一步便利中外人员往来，本着科学精准、安全有序的原则，中方将进一步优化远端检测安排。自4月29日起，所有来华人员可以登机前48小时内抗原检测代替核酸检测，航空公司不再查验登机前检测证明。

　　5、云南发改委等六部门印发《云南省促进绿色消费实施方案》的通知。通知指出，发展绿色交通消费。大力推广新能源汽车，落实免限行、路权等支持政策。

　　6、据不完全统计，4月份以来，山东、陕西、河南、湖北、广东、山西等多地中小银行相继调整了定期存款利率，部分银行降幅高达45个基点。中国银行研究院博士后杜阳表示，中小银行下调定期存款利率，主要是为了压降负债端成本。

　　7、北京市市监局昨天发出提醒告诫书，规范“五一”节假日及旅游旺季期间市场价格和竞争秩序。其中提出，宾馆酒店、民宿、露营场所等经营者要严格规范价格和竞争行为，按规定明码标价，不得收取未予标明的费用。

　　8、据OpenAI官网，当地时间4月25日，人工智能研究公司OpenAI发布通告称，允许所有ChatGPT用户关闭聊天记录。更为重磅的消息是，OpenAI表示，公司正在开发新的“ChatGPT Business”订阅服务，供那些希望掌控数据的专业人士以及寻求管理终端用户的企业使用。公司计划在未来几个月内推出这款新服务。

　　9、在“五一”假期出行高峰到来前，特斯拉宣布了一则补能方面的大消息。4月25日，特斯拉官方宣布，正式在中国大陆地区面向部分非特斯拉品牌新能源车辆试点开放充电站。特斯拉中国方面介绍，首批试点开放的充电站中，包含10座超级充电站、120座目的地充电站。超级充电站主要分布在北京和上海的商务办公区、购物中心等新能源车主聚集区，包括上海静安国际中心一期和北京宝隆大厦布局的大型特斯拉超级充电站；目的地充电站分布在北京、上海、广东、江苏等50多个城市及地区。

　　数据观察：

　　1、据乘联会消息，4月狭义乘用车零售销量预计157.0万辆，环比下降1.3%，受同期低基数影响，同比增长49.8%；其中新能源零售销量预计50.0万辆，环比下降8.4%，渗透率31.8%。

　　2、联合国：在本月内，预计印度将取代中国成为世界上人口最多的国家。中值预测表明，印度人口可能会在2064年左右停止增长，然后趋于稳定。但该预测存在一些不确定性，虽然预计印度人口的中位数到本世纪末将达到15亿左右，但仍有95%的可能处于10亿到20亿的范围之内。

　　3、经济日报：董责险从“默默无闻”到“C位出道”，已经多次掀起上市公司的购买热潮。截至今年4月中旬，已有80多家A股上市公司发布通告称，拟为公司董监高人员投保责任险。未来，上市公司为独立董事购买保险或将成为常态。

　　4、中国黄金（600916）协会：一季度，国内原料黄金产量为84.97吨，同比增长1.88%；全国黄金消费量291.58吨，同比增长12.03%。随着疫情影响逐步消退和一系列促消费政策落地显效，消费者消费意愿有所提升，一季度黄金消费恢复态势明显。

　　5、上海市：瞄准人工智能领域具有全球影响力的重大原创成果、前沿理论、龙头企业等，加快招引智能芯片、核心算法、操作系统和基础软件等重点项目落地。对符合引进条件的人工智能关键技术项目，给予不超过项目投资的30%、最高2000万元的支持。

　　6、Mysteel：供强需弱背景下，近期钼铁价格跌破20万元/吨，较2月高点下跌超50%。近期钼价逐渐回归后，钢厂钼铁钢招量呈回升趋势，但供需矛盾仍存，钢厂压价情况普遍存在。业内人士预期钼铁的合理价格区间在15万-16万元/吨。

　　7、盘后数据显示，4月25日龙虎榜中，共42只个股出现了机构的身影，有20只股票呈现机构净买入，22只股票呈现机构净卖出。机构净买入前三的股票分别是恺英网络（002517）、重药控股（000950）、世纪天鸿（300654）。机构净卖出前三的股票分别是立昂微（605358）、永鼎股份（600105）、兴齐眼药（300573）。

　　8、4月25日，北向资金净卖出49.17亿元。其中沪股通净卖出16.44亿元，深股通净卖出32.73亿元。前十大成交股中，恒生电子（600570）逆势获净买入0.70亿元。净卖出额居前三的是宁德时代（300750）、比亚迪（002594）、中国平安。

　　公司直击：

　　1、中国科传（601858）（11天7板）：主营业务、生产经营情况以及经营环境与前期披露的信息相比未发生重大变化。目前未投资开展生成式人工智能有关业务。

　　2、贵州茅台（600519）：一季度，实现营收387.56亿元，同比增长20%；净利润207.95亿元，同比增长20.59%。报告期内，公司通过“i茅台(600519)”数字营销平台实现酒类不含税收入约49.03亿元。