新设银行目前仍面临改善资产负债结构、提升盈利能力、压降不良贷款率等难题 

　　近两年来，四川银行股份有限公司（以下简称“四川银行”）、山西银行股份有限公司（以下简称“山西银行”）、辽沈银行股份有限公司（以下简称“辽沈银行”）先后挂牌成立，三家银行均吸收合并省内多家城市商业银行。经股权穿透，三家银行股东背景均以国资为主。  

　　记者梳理发现，以各银行存贷款情况来看，上述银行存贷比均低于商业银行平均水平。另外，2021年，山西银行及辽沈银行净利润分别亏损46.74亿元及11.9亿元。对此，分析人士认为，中小银行并购后或缺乏一定互补性，且在兼并重组中面临治理等方面挑战。此外，在合并重组时，四川银行已通过多种渠道处置175亿元不良资产，而山西银行及辽沈银行目前仍面临压降不良贷款率的难题。  

　　存贷比均低于平均水平  

　　自2020年至今，已有三家城商行新设成立，均在原有银行基础上合并重组。四川银行成立最早，其于2020年11月7日挂牌成立，以原攀枝花市商业银行股份有限公司和凉山州商业银行股份有限公司为基础，采取新设合并方式设立四川省首家省级城商行；2021年4月28日，山西银行挂牌成立，取代原有大同银行股份有限公司、长治银行股份有限公司、晋城银行股份有限公司、晋中银行股份有限公司和阳泉市商业银行股份有限公司等5家城商行；同年6月9日，辽沈银行挂牌成立，吸收合并原营口沿海银行股份有限公司和辽阳银行股份有限公司。四川银行、山西银行、辽沈银行注册资本金分别为300亿元、239.96亿元和200亿元。  

　　股东背景方面，四川银行的股东主要兼具国资和民企，以国资为主。具体来看，四川金融控股集团有限公司持股20%，凉山州发展（控股）集团有限责任公司持股15%，成都天府资本投资有限公司持股10.26%，四川省宜宾五粮液集团有限公司持股5.5%，成都产业功能区投资运营集团有限公司持股5.08%，此外，四川省商业投资集团有限责任公司、四川仁寿视高天府投资有限公司以及四川省能源投资集团有限责任公司均持股5%。  

　　山西银行前五大股东分别为山西融金兴晋私募投资基金合伙企业（有限合伙）、大同市经济建设投资集团有限责任公司、中融新大集团有限公司、山西聚源煤化有限公司、广东奥马电器股份有限公司，持股比例分别为63.76%、3.27%、1.73%、1.15%、0.90%。股权穿透后，山西银行第一大股东由山西金融投资控股集团有限公司控制。  

　　辽沈银行股东背景主要为沈阳国资委、沈阳财政局、营口国资委、辽阳国资委等，其中辽宁金融控股集团有限公司持股52.5%，辽宁省交通建设投资集团有限责任公司持股25%，存款保险基金管理有限责任公司、沈阳盛京金控投资集团有限公司和沈阳金融中心发展集团有限公司分别持股5%。  

　　光大银行金融市场部宏观研究员周茂华向《中国科技投资》记者分析道，从行业与地方经济来看，部分中小银行吸收合并，有助于减少同业低效率竞争，减少个别中小银行风险外溢，夯实行业发展基础；同时，银行稳健经营有助于提升金融服务地方经济能力。  

　　目前，三家银行均已发布2021年年度报告。截至2021年末，四川银行总资产为1848.20亿元，山西银行资产规模达2961.82亿元，辽沈银行则为2250亿元。数据显示，四川银行存贷款余额分别为1324.22亿元和1015.43亿元，存贷比为76.68%；山西银行各项贷款余额1614亿元，各项存款余额2206亿元，存贷比为73.16%；辽沈银行存贷款余额分别为1936亿元和214亿元，存贷比仅为11.1%。

三家银行资产情况，根据银行年报数据制图

　　银保监会数据显示，截至2021年年底，我国商业银行存贷比为79.69%。工商银行投资银行部研究中心报告指出，从商业银行盈利角度看，贷存比越高意味其生息资产越多，负债成本越少，相应的盈利能力越强；反之则意味银行盈利能力较弱。以各银行存贷款情况来看，三家银行存贷比均低于商业银行平均水平，但四川银行及山西银行盈利能力略胜一筹。  

　　盈利普遍亏损  

　　值得注意的是，在三家银行中，有两家银行净利出现亏损情况。截至2021年末，山西银行营业收入、净利润分别为27.05亿元、-46.73亿元；辽沈银行全年营业收入为-4.74亿元，净利润-11.9亿元，至于稍早成立的四川银行，2021年，其营业收入为35.1亿元，同比增长61.1%；净利润为6.2亿元，较去年增长89.97%。

三家银行营收净利情况，根据银行年报数据制图

　　针对合并重组银行净利润普遍出现亏损情况，全联并购公会信用管理委员会专家安光勇向《中国科技投资》记者表示，一般进行并购重组的银行，原有银行业务领域效益并不太好，并购后效益仍然维持现状实属正常；且目前重组合并银行基本属于相同领域的并购，或缺乏一定互补性。  

　　在周茂华看来，中小银行在兼并重组中面临治理方面挑战，“若中小银行重组后人员与管理不能有效整合，就难以实现股权结构优化、降低潜在风险、提升经营效率等目标，只是虚增规模，可能出现‘1+1<2’情况”。  

　　面对净利亏损问题，在年报中，辽沈银行称系息差倒挂所致；山西银行则表示，为前瞻性消化风险，银行主动处置历史遗留问题，根据会计准则及监管要求补提减值准备48.15亿元。  

　　而资产质量方面，山西银行及辽沈银行目前仍存在一定规模不良资产有待处置。截至2021年末，山西银行不良贷款余额为53.1亿元，不良贷款率为3.29%；辽沈银行不良贷款金额为12.88亿元，不良贷款率高达6.02%。四川银行在成立之际，抖客网，即已妥善处置不良资产，不良贷款率由2020年的2.11%降至2020年年末的1.59%。  

　　中央财经大学商学院教授、博士生导师杨长汉向记者表示，商业银行应努力降低不良贷款率，方法包括加强信用风险管理、提高信贷资产质量、强化不良贷款的催收和处置等。  

　　在处置不良资产方面，四川银行采取老股东权益冲销、新股东溢价消化以及注册地承接的方法，其中，老股东权益冲销25亿元，用于核销不良资产；新股东溢价资金消化两家行对非成都地区的不良资产81亿元；四川银行注册地提供的产业扶持资金承接69亿元，共处置此前两家问题银行175亿元不良资产。  

　　周茂华指出，监管部门鼓励部分中小银行根据自身具体情况，创新方式、多渠道处置不良资产；由于各家银行在股东结构，不良资产情况等方面存在差异，具体采用何种不良处置，需根据各自情况，包括清收、核销、诉讼、债务重组、打包剥离、转让、资产证券化等方式。  

　　辽沈银行亦在年报中表示，该行将建立完善不良资产管理体系，强化贷后管理、不良资产管理职能，对风险暴露的不良资产积极通过清收、打包处置、核销处置、债券重组等方式进行清收处置。《中国科技投资》张婷 杨永洁